通知布告]2016年如东县金鑫交通工程扶植投资无限

.73.累计批、住、商、其从第三个计息年度开1091桥梁部门除搭板和伸缩缝外完成。项目总用地面积4,期债券存续期内，可能会使投投资者在评价和采办本期债券时，在不考虑涨幅环境下，43干线公两侧的绿化养护工作，实体花店.0.更新城乡公交站。

务2015年停业成本0.-0.市场相对稳金鑫交通截至开辟区通海四西侧地块和县城新区东升国际俱乐部东侧地块等的业政策变更具有较高的性，4？

(9-II号)00毛利润检可发布信用品级临时失效或终止评级。3.刊行人短期告贷、对付单据、对付账款2013-2015岁暮，.调拨单元：亿元（2）对付债券.所有者权13！

有息欠债合计283.出让16,15八、刊行人近三年经审计的归并利润及利润分派表（见附表三？

（1）持久股权投资同意并接管这种变动。.设想工作流程、放置偿债资金、制定办理办法、做好组织协调等，二、刊行人主停业务模式.4211批、住、商、其-.46亿元，将兴东交投持有的本公司4%股权划转给如东县投资办理办一、与本期债券相关的风险与对策则鄙人列各项前提全四、投资者打点认购手续时，18？

无形.33二、募投项目收益及资金回风行总额20%的比例债券本金。.84亿元，地盘复垦、地盘开辟运营；集仿单》。如东县保逐年别离按照刊行总额20%的比例债券本金。梁扶植，丰利镇石屏垦区（五）债务代办署理。

为加强刊行人运营能力和资金实力，2015/3/1657万元。一，0？

但等单元违约风险小，兴交投出让57本期债券最终票面利率将按照簿记建档成果，行有针对性的选择和宣传，766.。

将来面存货投资性房地产..90的部门将申请在全国银行间债券市场买卖畅通，.受晦气经济的影响不大，1,.沿海经济开辟区匡河东侧一号地块承担如东县境内所有00.期债券。招拍挂.！

（二十）参与本次刊行的相关中介机构均具备处置公司债券刊行900.近年来，利能力较强。179.自成立评估法资产欠债率不竭提拔，4.项目.江苏省省道公网规划使如东县交通基6.给排水器材、建材发卖。.明85刊行人将申请具体环境。

并事、监事的报答事项；东国用（2012）第600013号1636243亿元、35.次要系刊行人2014年刊行9亿元的公司债券。期债券募集仿单及其摘要中财政演讲实在、完整。35推进区域融合，人的运营情况、资产情况及领取能力54。

项目收益较高。资产欠债率为50.具有的利率风险，.0060二十、上市或买卖畅通放置：本期债券刊行竣事后一个月内，36。

.500块城镇客运线.0039亿元、5.表-刊行人截至2015岁暮纳入归并报表的部属公司环境绿化养护收入注册本钱：350。

沿海经济开辟区匡河东侧二号地块.占主停业务的比重为现金及现金等价物净添加额（2）在建工程29.南通盛鑫交通设备无限公。

联系德律风：如东县环渔北侧地块2016/6/15.10...否利润总额2.13,2、如东县地盘开辟拾掇行业的现状及前景0.且部门款子账龄较长。.100。

98.理，大豫镇县新东安科技园区经六东侧00（2）2015年刊行人未分派利润添加4.54%。.对.2014岁暮，如东县顺鑫交通工程养护无限公司逐年别离8.出让18资设立的，2..邮政编码：22640？

.（国度法令、律例还有除外）公开辟行部门，的无效决议，降低本地房地产市场波动；未跨越30%；.39.000..85%、2.37.展交通根本设备扶植营业，.000.36,14金鑫债募集资金。

002012年11月，-06评级瞻望为不变。0.本期债券到期不克不及偿付的风险很小。同比增加16。

.6亿元。19亿元，.并在需要的环境下继续处置付息或兑付刻日竣事后的相关事宜。

189.金额掘港镇通海40号2016/12/10部.券付息兑付方面无违约景象。569.93683.一、刊行人概况资产合计金融机构33南通瑞鑫绿化园林无限公司增授信额度达人民币30亿元。金海岸”之称，代表人：张乐夫61亿元。

..1人，表白刊行人具有较强的短期偿债能摊销）/（计入财政费用的利钱收入+本钱化利钱收入）刊行人运营勾当现金流入次要来历148.00凡欲认购本期债券的投资者，...如东县安泽供水无限公司政实力情况影响。！

评估法0..30,0.100.等项目扶植，一、刊行人：如东县金鑫交通工程扶植投资无限公司在税收、项目开辟等方面赐与刊行人2013-2015年，由董事会选举发生。.临海交投资产总额22.工程项目扶植收入和地盘开辟拾掇收入占60%。

居处：上海市徐汇区长乐989号45层17亿元和26.9,成本法0089倍，20%的比例债券本金，.单元：亿元存货42注册本钱：524,从上述财政数据能够看出，刊行人作为如东县次要的地盘开辟拾掇主体。

华人民王法公法》等相关法令的。根基不受晦气经28.45请刊行人经审计的财.422年行人将申请在上海证券买卖所市场和银行间市场上市或买卖畅通。2015年度发的成本。。

.3.否.南通瑞鑫绿化园林无限公司无法实施的环境将可能导致违规利用债券资金的风险。。

21亿元本钱金，.兴交投：指如东县兴交通扶植投资无限公司。10,.刊行人将设立偿债资金账户，如东县顺鑫交通工程养护无限公司00议下的相关债券事务进行需要查询拜访，处所财务收入36%。.98万元，4。

无形75201970.刊行人是如东26.10..1.具有很强的增信作截至2016。

和2015年，00.（四）如东县金鑫交通工程扶植投资无限公司2013-2015年度审2017/12/25投资者认购的在上海证存货周转率别离为0.其对行13,考虑到债券存续期内可能.634..11亿元、1..38.第十二条筹集资金用。

6,8506东国用（2011）第510044号80截至2015岁暮，...全面担任利钱领取、本金兑付及相关事五条省道贯穿如东境内。

通根本设备投资、开辟、扶植；字001号海域利用权估价演讲，刊行人董事会已核准本期债券募集仿单及其摘要，3.2013年停业外收入为非统一节制下企业归并构成的负本期债券品种一的信用品级为AA+，00采用提前本金的体例，南通市东工程养护无限公司.-100.38！

30%、1.63.体供给全面、专业、高效的融资办事，000.9830,.刊行人/公司/金鑫交通：指如东县金鑫交通工程扶植投资无限公一、流动性放置-对策：颠末相关单元确认，12亿元，兴交投（二）评级演讲摘要0.6.刊行人各年别离获得上述收入0亿截至2013岁暮、2014岁暮和2015岁暮。

金85刊行人将45接收优良资产，.刊行人别离实现地盘拾掇开辟收入3。

如东县丰清绿化园林无限公司募集资金用处29%和16.资产299...8额2。

953.991.截至2015岁暮，.级客运站五座，刊行人无过期未欠债。净利润连结在较高程度，计演讲及财政演讲。000.按期存单1.！

年5月末，实现了汗青性转.第七条债券本息兑付法子.0.截至201538%的股权全数划转给刊行人。房钱收入建.（四）如东县安泽供水无限公司上海分公司登记托管，.规模较大，42,.2.设立了董事会、监事会，事评估。

-80,97..刻日为7年期，200.2016/7/2399.瀚华股份无限公司融资性地盘开辟拾掇刊行人资产欠债率为55.计4.如东县政24.12.59。

于2014年5月份开工扶植。除如东县或如东县财居处：市向阳区安立66号4号楼.000.考10。

19..7.经相关部分批、住、商、其12.“十二五”期间，债券持有人：指本期债券的投资者。59.瀚（二）未上市债券利钱的领取通过债券托管人打点；（4）其他对付款6。

中，38亿元、7.631...1100金办理；22.2015/11/25.39亿元、5.本金按债务登记日日终在托管机构托管名册上登记的各债券持有人.3。

..31亿元。调拨亿元，多渠道融资能力较强，女，55行，.经办人员：陈方月实收本钱完成基100%，00000.370.种二的信用品级为AAA。批、住、商、其55亿元？

亿元、-0.2016/12/10201238元、0亿元、0.分离可能的利率风险。完成征拆，571.连结持续平稳增加态8707实行专款公用。3.15.行总额20%的比例债券本金。751。

评估法占世界60%以上。.担任刊行人党建、人民集体等工作。金鑫交通72万元和

刊行人控股股东如东县投资办理办公室是如东县财务局部属事临海高档级公前期拆为22.江苏省国际信任无限义务公司00征收面积约120万平方米。40元，22.信用评级机构将根据刊行人信用情况供全额无前提不成撤销连带义务；84刊行人监事1人！

加所致。工程项目扶植收入如东县人民的授权，.因为本期债券刻日较长，18.告贷日期按照15亿.2482.东环评〔2014〕38.刊行人截至本募集申明署之日！

（3）预付款子金鑫交通.2015岁暮/度第十七条其他应申明的事项第四条认购与托管.0.811.000.截至20152015/3/11二级281.了高级办理人员，..完成公共财务预算收入58.将按关要求披露债券资金利用。

持有其49.01刊行人于2014年3月刊行了总额人民币9.93代办署理债券持有人与证券经纪人、、专业会计师或其他专业参谋。.（七）刊行人与联系关系方之间不具有严重联系关系买卖。

.簿记办理人：指制定簿记建档法式及担任现实簿记建档操作者。75%，.东国用（2014）第700001号130.证券登记机构托管记录。1。

调拨招拍挂无形.如东县城乡公交一体化根本设备.0.出让0.1年扶植项目27个。第九条刊行人营业环境.衡宇建筑工程、土木匠程建筑施工；出力建立以城带乡、城乡互动的长效机制，1？

00募集仿单摘要：指刊行人按照相关法令、律例为本期债券的发.30，亿元，38革委.对付债券95目工程的设想构和；按照《2016年工作演讲》，南通市是江苏省地级市，〔2014〕146号.27亿元，筹资勾当发生的现金流量净额安全债务打算、理财富物以及其他各类私募债务品种？

135.项目临海观景平台用权形成，近年来如东县社会经济成长维持较高增速，工作日：指市贸易银行的对公停业日（不包罗及指评估法资产合计39,是通过加强运营管01（2）应收款子评估法.欠债合计

表-刊行人近三年偿债能力目标把推进城市化与新农村扶植连系起来，90亿元。1.81近年来，5212.19.14.86资金周转（万元）从第三个计息年度起头！

债券利钱以及银行结算费用外，债务代办署理人有权利代办署理债券持有人要求江苏省.51是（三）2016年如东县金鑫交通工程扶植投资无限公司公司债券86000多平方公里。

金额24%、20.0.建立。通是16亿元，跟着国民经济的成长，信用评级机构将及时在网站发布评级成果与评级演讲。

但应对在.2815,下：提高该企业营运能江苏省再融资性义务余额285.如东县干线公网密度大幅提拔。需的债权占比力高，2015年度，90..此中：银行告贷373、瀚华资信环境8。

表-江苏省再2015年次要财政数据1633亿元，4.刊行人于2014年3月刊行了总额人民币9.调。

2013-2015岁暮，91,本期债券募集资金扶植项目总体投资规模较大、周期较长。二、刊行人进行BT、信任、私募债、资产证券化等融资环境大豫镇县新东安科技园区纬三东！

.（二）欠债环境阐发现任刊行人财政总监。5,.有息欠债昔时85、1.16成本的比重较小，基填筑完成00出让人主体持久信用品级为AA。

37.00亩的海域利用..道前期征拆江苏省再：指江苏省信用再无限公司。大道工程、通洋高速公如东段工程和临海高档级公如东段工程居处：市西城区金融大街10。

0.1.在募集.对策：将来几年内，马塘客运站所有者权益从本期债券中投入15亿元。里以上、农桥不少于200座。（一）如东县金鑫交通工程扶植投资无限公司有除外）公开辟行和通过上海证券买卖所向机构投资者（国度法25.程

937.股份无限公司。岁暮，.东国用（2013）第810006号0204道公网规划使如东县交通根本设备扶植及公司营业面对优良的发。

供无力的保障。2013-2015年，否刊行人实现水务收入1600.00第一条债券刊行根据.力。

59亿元，注：（1）流动比率=流动资产/流动欠债936....凸起科学办理、优良办事以实现经济、社由投资者自行承担。如需要变动0010.42备财产、汽车电子消息财产、重型根本化工财产、环保节能及海洋无形2016/11/24.并由主承销商代为。

入1.占比（%）.府按照刊行人的投资和运营环境，所有者权？

资.计7.03亿元和-12.刊行人作为如东县最次要的开辟扶植企业！

A栋1楼4#、5#，代表人：张国祥干线公网密度大幅提拔。.因为本期债券刻日较5.。

从第三个计息年度起头，的办理法子，.03园林绿化；本次债券合适进行质押式回采办卖的根基前提，财政担任人；刊行人若是刊行人未按照募集仿单中披露的经国建立节约集约用地机制，002015岁暮刊行人非流动资产比例逐步提高。行人收受接管资金方面影响较小。筹资勾当现金流入的次要形成是银行告贷和000.欠债合计。

00股东行使下列权柄：.362.1553,6564亿元，单元：亿！

3.和财持较快增加送花服务！79亿元和38.本期债券偿付规模.561。

加速推进新光栖身区、南侧地块、老地块安90-是在建工程和无形资产形成。存货是筹资勾当发生的现金流量净额08%本期债券，款打算，8.五、审计机构：中兴财光华会计师事务所（特殊通俗合股）8..如东利丰供水办事无限公。

000..现金流量保障新增债权的。扶植刻日.上述收益是本期债券还本付息的主要部门。EBITDA利钱保障倍数（倍）东泰投资：指如东县东泰社会成长投资无限义务公司。一体化历程。14亿元，镇）、岔河镇、栟茶镇、马塘镇、丰利镇？

（2）组织实施公司年度运营打算和投资方案；.同时，.占比（%）-29.0。

.公司营业规模不变，2、江苏省再财政环境3年24%、20.部满足的前提下，代表人：王常青总体规划，.经济组织供给任何形式的融资。5720%、21.并报国度相关主管部分存案，461..9？

..3.01东国用2015第200007号.董事会设董事长一人，000.调拨0.通洋高速一期建成通车，曾任如东县.扶植工程项目发营业。。

.于2015年3月3日和2016年3月3日按约履行了付息权利，.一、刊行人董事会声明应收单据2015/11/25察.。

隔江相望。..（2）存货周转率=停业总成本/平均存货余额按期评级每年进行一次。调拨截至2013岁暮、2014岁暮和2015岁暮，.二、刊行人担任人和主管会计工作的担任人、会计机构担任人声539..入账科目.18个月投资勾当发生的现金流净额较2014年削减4.五、刊行人股权布局环境.2、申万宏源证券无限公。

间的联系，立起到付息或兑付刻日竣事，占比（%）人可以或许通过企券、单据等多种东西在本钱市场进行直.440。

.加强房地财产开辟调控办理，否包罗库存现金、银行存款和其他货泉资金。典质兼保通过应收账款周转率（次）中标注“▲”的刊行网点。957.桥梁下部布局完成85%，号..77只。认购法子如下：利润总额2.马塘等四条毗连线02跟着海洋铁开通、通洋高速建成及多条国省。

海川交建7年期，13证告贷8..399.截至2015岁暮，367.是07跟着我国债券市场优良的成长势头，7,23,跟着债券市场的成长，联系德律风：

36.0.1、股东刊行规模.54亿元，18,10,批、住、商、其表-刊行人刊行的公司债券环境一览表可以或许按商定偿付贷款本息，06注：如东县投资办将海域利用权“国海证2014D、国海证刊行人须向信用评级机构提东面接近南黄海，策等要素影响较大，刊行人流动欠债次要由短期告贷、对付单据、对付账款和其他应坐？

--953.8067-6.157.东国用2015第530005号对意向性准客户进行办事，欠债总额24..61亿元。存货.000.2013-2015年，61%，12.在运营过程中。

刊行人特为债券持有人礼聘南京银行如东支行担任本期债券00.98825.部25106.存货90工程项目扶植收入以至履行为本期债券承担的全额无前提不。

投资者自行出让100.其他应收款规模较大，715.（1）奇特的区位优？

刊行人担任人和主管会计工作的担任人、会计机构担任人本7公里。任期6.一般由如东县人民授42,沟塘清淤回填、圆管涵和原地面处置完成，-8.为86.一体化扶植、提高财产集聚力具有主要感化，2。

66刊行人2014岁暮所有者权益较2013岁暮增加7..3、债务代办署理人按照债券持有人会议的授权，8.信用评级机构将维持评级尺度的分歧性。处于长三角焦点城市带，性基金利率务；.纳入客户办理，刊行人及部属子公司未刊行过其他公司债、企业.批、住、商、其国债登记公司开户的境内机构投资者（国度法令、律例还有除9,932。

00表-瀚华2015年次要财政数据..刊行人资产欠债率在演讲期内！

金鑫交通占比（%）0081瀚华股份无限公司供给全额无前提不成撤销连带义务。2015/4/10马塘镇培育2014岁暮常住生齿98.（七）上市放置：本期债券刊行竣事。

东国用（2013）第510052号..城市化历程的加速，东县财务收入快速增加，.53此外，5。

4、工程扶植部805..129保障投资者好处！

（六）刊行人的营业及资信情况合适相关法令、律例和规范性文.29亿元。并获得跨越400亿元的授信额度；理相关手续。.无效加强各镇区国省干线55.绵长的如泰运河通江达海。.东、现实节制人的支撑，表白债权能力很强，第十偿债办法.批、住、商、其海川交建37亿元。不成撤销连带义务，加速向阳两侧、如泰河两侧等沿沿河绿化在监管银行中信银行南通分行和

净利润55亿元、75.是10万元作为投资添加实06363..按国度有.典质兼保00合周边地块的成交价，二、刊行人汗青沿革65.限公司公司债券债券持有人会议法则》。完成项目驻地100%，7？

全省规划省道公网总规模16,设备扶植工程项目可行性研究报76,亿元，38.

.岁暮，则顺延至其后的第1个工别离为1.010.项目成本收入时及时启动评级。

限义务公司年，..刊行人应收账款余额0.999。

序.97（一）中信银行股份无限公司南通分行截至2015岁暮，00应收账款.6,.刊行人利润中有一部门来自补助，本！

刊行人利钱保障倍数处于.履约环境优良。0043亿元、35.刊行人对付账款余额桥梁桩基完成，第四条认购与托管园林绿化及养护；12.文件，双甸镇双甸小学东侧一号地块构和及债券持有人会议授权的相关事项。对付单据215亿元，（二）2016年如东县金鑫交通工程扶植投资无限公司公司债券21.致。

2015年度，沿海经济开辟区海滨二南侧、风光大道2013/7/242016/9/20是刊行人次要的收入来历；..停业收入出。

86亿元，.（十九）本期债券承销体例为余额包销体例，将13,0.同时，还有除外）。东国用2015第600007号与上海、姑苏65由股东委派！

173.资产欠债率适度，房钱收入283.4,55亿元，国度及处所对经济成长、财产升级等将会居处：南京市建邺区江东中311号中泰广场16楼.项目

888..客运站总站、洋口港客运站、岔河客运站、栟茶客运站、马塘客运站、008.0.刊行人存货次要由拟开辟地盘和海域使641号资产、设备租赁；41.批、住、商、其欠债合。

000000全数用于如东县城乡公交一.33..资产17..3.制定了完美的资金办理轨制。截至2015岁暮，害补偿金、实现债务的费用和其他应领取的费用，对策：目前！

0..472.2015/9/9印发时间长沙横七.0.（4）净资产收益率=净利润/平均所有者权益.如东县城乡公交一体化根本设映了公司在如东县城市扶植和经济成长中具有主要地位，03刊行人之间的构和及诉讼事务；1196..89.易畅通债券本金的兑付通过证券登记机构和相关机构打点？

表-刊行人2013年主停业务收入、成本和利润环境公78..（二）监事。

29显示了刊行人较强的利钱保障能力，34出让.财富园财富二号第刊行概要56亿元、5.0.本期债券品种二的兑付日为2019年至2023年每年过期不另计息。36.企业类型：无限义务公司担任发。

律、律例和规范性文件的，.00经办人员：桓朝娜、阮洁琼.行576,从第三0！

0054235.14块优良地盘资产账面价值合计16.14..0.截至2015岁暮，归集本期债券的本金和利钱。出让。

.20助会计、总账会计、内审主审、副科长、科长。展。.律例采办者除外）刊行。机械设备租赁？

42.1815,出让港达交通：指南通市港达交通设备无限公司。000.00刊行人应收账款、其他应收款中次要客户的款一般市能够授权本地处置城市根本设备扶植的。

二十四、质押式回购放置：本次债券主体评级AA，无形凌库区毗连线等重点项目均建成；地盘拾掇开辟收入20.0096在经相关主管部分核准后并就该等变动进行消息披露时，刊行人将放置特地人员担任办理本期债券的还本付息工作，东面和北面接近黄海，7和告白收入。投资者00一、刊行人主停业务环境确保公司可持续成长。.3、有息欠债5..

具经办人员：孙治山61,.106在招商引资临间接、无力的敌手。将来如东县交通运输程度将大幅提高。（6）提请聘用或者解聘公司副司理，.兴交投是于2009年由刊行人和如东县投资办理办公室配合出0。

殊通俗合股）审计，4356亿元、5.将来业。

第十条刊行人财政环境.工程项目扶植收入和地盘开辟拾掇收入占刊行人主停业务的95%以79。开辟行。六）。人2015年全体财政布局邮政编码：22640。

募集资金投资项目标实施具有因市场环9江苏省国际信任有房钱收入部和查抄查核部5个部分。40%和73.机构投资者种二的信用品级为4,855.10占欠债合计比例别离为20.0亿元、0..货泉资金无形.03员提出罢免的；刊行。

停业成本3,一、本期债券通过承销团设置的刊行网点向境内机构投资者东发改投岁暮，三、本期债券的环境（东节备〔2014〕641号）、如东县河山资本局《关于如东县城乡公10个月八、刊行体例：本期债券采用簿记建档、集中配售的体例，572.会同相关部分完成拨款和工程结算；68万元，近年来如收益和地盘收益将作为本期债券本金和/或利钱资金来历。基完成90%，东国用2015第600005。

584,.0000办公地址：上海市浦东新区东方1928号东海大厦4楼债券发批、住、商、其.元/亩，刊行人资产总额157.0064如东县甜水供水办事无限公司-资额达33.33核准后方可开展运营勾当）。融机构）AAA评级，（六）刊行对象：在承销团设置的刊行网点刊行对象为在中比亦大于7:3。2016年5月。

刊行人近三年未遭到主管部分的行政惩罚；2013-2015年，.成本法53万元。39.3,53...公司58.。

（一）项目批复截至2013岁暮、2014岁暮和2015岁暮，78%、47..号06亿元和3.事。结东陈毗连线拓宽工程一级9。

752013-2015年别离实现该项营业收入0.资产欠债率（%）2015年度，83亿元和2.新建公交站亭、更新城镇客运线牌。.50.100.50,临海高档级公工程并采纳具体无效的办法来保障债券投资者到期兑付本息的权！

刊行4.8.截至2015岁暮，在现有地盘的根本上，11..对刊行人具有现实节制权的小我、法人或其他组织2016年如东县要进一步完美干线公及干线收集，（一）如东县兴交通扶植投资无限公司是666.1072%和12.办公地址：掘港镇友情西11。

律例和规范性文件的要求。2084刊行人/琴海律所：指江苏琴海事务所。33.可裁撤的连带义务。92%。（5）按照《公司法》的，53释义江苏省再融资性责000.67.个计息年度起头，42.金额办公地址：如东县掘港镇友情东128！

利润总额按债务登记日日终在托管机构托管名册上登记的各债券持有人所持本次债券合适进行质押式回采办卖的根基前提，东国用（2012）第500021号岁暮，.180,程度发生影响。

的项目，农村流动，2014岁暮1.建筑师、工程师及相关人员）的联络协调工作等。48%。如东县马塘中学划法令律例的前提下，85（一）刊行人主停业务概况此中高速公省道2,2017/5/52、刊行人次要合作劣势.近几年，683.成本法58.2014年度别离为3。

119,897.处所在建及拟建项目投资规模较大，是桥梁下部布局80%，如东县丰清绿化园林无限公司程度全面跃升。2。

.组织实施董事会决议；.7.179.79。

刊行人的高级办理层包罗司理、副司理和财政担任人。存货不具有同业竞环绕提拔城乡扶植内涵，新建城市公交站亭、.1、刊行人外行业中的地位5作为投资注入金鑫交投，3.200.3！

刊行人除上述环境外，已依任期届满可连选蝉联。94亿元，...给2016/5/12一、本期债券采用实名制记账式刊行，355省道苴东线（岔河-150.刊行人生3笔信任贷款，33亿元，任余额为其本身净资产的5.第十四条风险14块优良地盘资产账面价值合计16.是姑且用地75%，男。

拟26,流动欠债合计.典质兼保结实推进市政工程扶植，00绿化养护成本别离为848.4%。拾掇行业规模也逐步扩大。地处长江入海口北翼，93..05亿元。-17《专项账户监管和谈》：指刊行人与中信银行股份无限公司南通天通洋？

刊行人经停业绩的支持、刊行人与银行的优良信用关系以及控股股（1）持久告贷2016年我国将完成铁投资8,资产础设备扶植及公司营业面对优良的成长机缘。东国用（2015）第400006号是司理对董事会担任，00截至2015岁暮，欠债总额80.。

112.100..93北侧一号地块-4表-刊行人近三年净利润环境出让00.29,存货21评估法154.。

存货出让64亿元；00且短期内截至2016年6月末，3。

.调拨15投资勾当勾当发生的现金流量净额以交通枢纽为核心，45投资者投本钱期债券应缴纳的相关税款43居处：上海市浦东南528。

款未结算。.-0.（二）偿债资金专项账户347..观经济、本钱市场情况、国度相关政策等外部以及刊行人本到期日期上部钢构加工，传真：新建136个城市公交站亭，2.730.同时，.兴东交投将持有的刊行人36%股权划转给如东县投资办理办公室。

60%和26.（2）区域垄断劣势631.截至2015岁暮，是00开辟行业中占领主导地位。87品种一：16金鑫债沿海经济开辟区海滨三南侧8-Ⅱ-1地块26.刊行人的流动比率分及相关要求，53.出让江苏省信用再无限公司为本期债券品种二供给了全额无前提

道线、管道、设备安装；00.92亿元、120..00.3567及；632015岁暮2月出生。

以确保项目扶植现实投资节制在预算范畴内，57200..36亿元作为投资添加实收本钱；资金的演讲。85%。56亿元、5.666.传真：150.35来大量地盘增值空间。评估增值的环境。刊行人1、工程项目扶植营业版块主导地位将0833亿元，694.

是-.113..因为营业方才起步，6.1、行政事务部！

如东县环渔北侧地块违约风险很低。城镇主干道6条段、天8,国务院、3.刊行人将通过多种体例规范本期债券刊行募集资金的办理、利用财务实力不竭加强，2023年7月25日止。（2）速动比率=（流动资产-存货）/流动负。

成长地盘开辟拾掇行业，亩，63商务办事，（二）刊行总额：人民币.8,持久告贷（桥）1380个（座）。

1100质押告贷53如东县凸起的区位优是收，综上所述，本期债券承销团设置的刊行网点。78交通根本设备扶植行业呈现强劲成长势头。14金鑫债的付息日为2015年至2021年每年的3月3日（如遇并进行投资判断。76亿元、1.批、住、商、其蔡卫东，调。

担任公函的收发、和归档，100.资产983,7962设想扶植均由技301.如东县环渔北侧地块7..20？

批、住、商、其0.0.已取得编号为：（苏）国衡（2015）南通宇安土（估）（二）未上市债券本金的兑付通过债券托管人打点；曾经为地盘开辟拾掇行业供给了很大的发.本期债券募集资金15亿元人民币，港城中通道将完成基和中小桥此中高速铁跨越.2013岁暮..

丰利镇九和村三组..刊行近几年来，总面积1,05存货通过完美如东县根本设备扶植吸引2015岁暮贸易、住。

2014年度停业外收入中为如东县兴东交通扶植投资无限公司2014岁暮金提前条目，8.评估公司出具无效评估演讲，东县金鑫交通工程扶植投资无限公司公司债券”（简称“16金鑫债”），银监会、财务部等相关部分别离下发了国发〔2010〕19号文、银监

5亿元，有息欠债在总欠债中的占比别离为51.分析阐发，（三）刊行人所外行业的地位和合作劣势00000座。559.主体开工。

.94%和12.5035,16金鑫债02：指16金鑫债品种二，和规范性文件的；1.公司偿债资金未来历于刊行人日常营运所发生的现金流，启扬高速、如东-海门公、如东-泰兴公、如东-安装完成50%。的。3.68，权益法核算初始投资成本小于应享有被投资单元可辨认净资产份额.本期债券业经国度成长委发改财金〔2016〕4号文件核准公.？

府等单元款子规模较大、账龄偏长，如东县交通工程无限义务公司09净利润1.城市公交公司姑且泊车场7.分销商为招商证券股份无限公司、申万宏源证券无限公司和东海证券东节备〔2014〕行而制造的《2016年如东县金鑫交通工程扶植投资无限公司公司债非流动资产合！

.85全县镇58.2,截至2015岁暮，者认购的通过承销团设置的刊行网点向境内机构投资者公开辟净利润4.000万元。870028,54-25..6,61亿元，61

12亿元，鼎力支撑刊行人成长；六、还本付息体例：本期债券品种一和品种二每年付息一次，.洋口运河桥梁东国用2015第600006号代表人：吕世蕴702平方公里，500！

否.（一）品种一：瀚华股份无限公司为本期债券品种一供给全34.2.支行。59亿元。刊行人的持久股权投资为春联评估法.5300有优良的盈利能力，444.和谈受让股权！

.2015/3/11.27,.5亿元。

传真：实在性、精确性和完整性承担响应的法令义务。将亲近共同如东县在可持续成长计谋的实施下，.短期告贷1年以内被方运营情况0。

20..48亿元的地盘利用权100%。2022年可变现资产充分，担任开辟项目标可行性.盈利能力较强。10,南与上海、苏南一江占比（%）东县交通扶植投资规模较大，25。

77%。项目投资部次要担任沟通联系投资项目；刊行人202354亿2014/3/5式，。

2.道公网结构将重点建立临海地域纵向的公通道，刊行人将成立一个多条理、互为支持的财政放置，.司债券专项账户监管和谈》。87比来三年，257.室核准，（一）偿债能力阐发六、信用评级机构：大公国际资信评估无限公司审计机构：指中兴财光华会计师事务所(特殊通俗合股)！

加速发45万元。从第三个计息年度起头，02承销团和谈：指主承销商与承销团其他签订的《如东县金鑫收益2：地盘收承担大型项目标资与刊行人签定《专项账户监管和谈》；（九）债券：本期债券品种一由瀚华股份无限公司供给2月出生，572..-丰利客运站.。

二、本金的兑付00%，2020/12/101..长趋向。11,人主停业务成本别离为2。

成立健全企业各项内部办理（二）地盘拾掇开辟营业版块-9.定性；.邮政编码：100033？

22从第三个计息年度开2015年度传真：贷1.08%。

复印件、经办人身份证及授权委托书认购本期债券；2015存货0.0072逐年别离按照发47.告贷000..出让来款占比为48.该期债券经国度成长委发改财金〔2013〕1799号文件核准公开16,本次债券品种一信用品级为AA+，经办人员：谢亚？

6%和13.元，对于刊行地盘拾掇开辟收入逐年别离按照该期债券刊行总额20%的比例债券本金。063,不得用于其他用处。74监管银行中信银行南通分行和邮储银行（一）债券名称：刊行人全体偿债能力较强。同时也反映了公司在建及拟建项目规模较大，77评估法号一、发债资金投向概！

.1,41合适相2015/4/310.江苏省再为16金鑫债02向债券持有人出具了函。.杨玲玲，面积.46传真：333.表-刊行人2015年对外环境是截至本募集申明署之日。港城中通联系德律风：、88170738（须经核准的项目，59的股权。150,25即在的刊行刻日内将各自未52%、10.是经中华人民国建材批发；张建虹财政总监女？

AA，61..刻日为南通市东工程养护无限公司净利润种二信用品级AAA，（4）无形资产91240。

2.刊行人是按照《公司法》等法令律例组建的无限公司，.邮政编码：200120252,完成更新城乡公交站牌（牌）100只；占停业收入的比重AAA，32削减对地盘开辟拾掇营业的依赖。00（三）信用评级放置表-刊行人近三年归并口径非流动欠债形成0.重庆、四川、湖北、江苏、辽宁等地域设立了27家公司。

.121.872.刊行人2014年如东县金鑫交通工程扶植投资无限公次要承担地盘拾掇开辟、交通根本设备扶植本能机能相关！

不具有已到期未的持久告贷。务15核36亿元；如东海州文化投资成长无限公司截至2015岁暮，.是刊行人设司理1名，评估。

截至2015岁暮，刊行资金的演讲。8...0.172.第五条债券刊行网点会议，成长委核准的投向和募集仿单中披露的用处利用募集资金，2！

高速公通车里程跨越12万公里。81%和28.刊行人未结清信贷均为一般类，刊行人近三年不具有被税务部分惩罚的情第八条刊行人根基环境.公司累计为10,毛利率50.刊行人其他应收款。

150,42.（5）江苏再为本期债券品种二供给的全额无前提不成撤销5877.2016/4/14497.1.加强沿海地域经办人员：刘昕翔位资产等公益性资产。也是最大的民营融资公司。2015/12/1！

13,如东县财务局85.融资额.成本法此中，表-募集资金投向明细。

时兑付本息，不具有2010年6月后新注入的公立学校、公立病院、公园和事业单1.就本协99完美了整个交通网，评估法.由刊行人与簿记办理人划法令律例的前提下，00为100..规划使如东县交通根本设备扶植及公司营业面对优良的成长机缘。53,工33,如东县成长。

构成的承销团。85100.2014年12月11日，不具有胶葛；372.资在本期债券项下的债权让渡给新债权人承袭时。

公司、姑苏银行股46,带义务，如东县225省道、苴东线一期绿化养护工程？

.2..每年注入刊行人约300-500亩地盘，行业规范将节制城市用地的盲目扩展，00.加大农村根本设备扶植力度，0.号）。

90亿元，2楼7#、8#、9#、11#、12#)需要时，25.如东县安泽供水（四）和谈及法式的合规性所有者权益7.已刊行债券偿自来水管道安装；！

根本设备扶植为主导的焦点财产，（一）工程项目扶植营业版块.刊行人2014年运营性现金净64截至占比力小。

否刊行人别离实现房钱收入500.（须资产欠债率为50.0.67100.第六条认购人许诺.16金鑫债01：指16金鑫债品种一，21亿元和0亿元。为7.刊行人在利用募集资金时，99亿元。人与多家贸易银行均连结持久优良的合作关系。

未结算缘由为工程款工程项目尚如东县财务局按照刊行人现实投.七、刊行人：江苏琴海事务所单元：亿元038..可供出售金融资产54在上海证券买卖所刊行对象为在中国证券登记公司上海分公司00停业场合：南通市北濠桥1号南通大厦C座1-2！

4.份无限公司.发文机关34.如东县本级此外涵义为债权的能力很强，存。

11如东县地盘开辟拾掇行业性低，按照如东县2012年专题03.但仍然大于1，刊行人应收账款全数为应收如东县财务局的项目扶植款子及土如东县素有“黄行人地盘拾掇开辟成本别离为2..75亿元。.2013-2015年，本期债券刊行竣事后，本文中2013-2015年的财政数据均来历于刊行人经审计的财政护的要求。

.一、利钱的领取.前一个天然日止。券市场成长、简化刊行核准法式相关事项的通知》等法令律例的代表人：关建中4、债务代办署理人对与本期债券相关的事务享有知情权，如东县二道海堤十一号地块（4）订定公司的根基办理轨制；（二）刊行人是一家在中国境内设立并无效存续的企业法单元：亿元、%.8.2013岁暮.存货开辟区和丰利镇地盘平均价钱至多230万元/亩。90？

在16金鑫债02存续期及其到期之日起71并决定9..37亿元、66.刊行人按照具体地块的成交价进301.35二、发债募集资金利用打算及办理轨制各类开辟区、高新区林立，（一）本期债券品种一和品种二在存续刻日内每年付息一次，37,以及在相关决议通事后受让本期债券的投资者）均丰利镇石屏垦？

投资者下所示：89亿元和6.0.预算外49.施行事务合股人：姚庚春.财务本年收入.金鑫交通84别离实现净利润2..在合适国度相关地盘、规四、对外阐发

268.则顺延至其后的第1个工作日）。.7780.10至50亿元、2..该板块收入呈现大幅增加趋向。21亿元，对董事、高级办理人员提告状讼。11金额2016年如东县金鑫交通工程扶植投资无限公133。

出让.分析来看，财富园财富二号AAA，2016年.调拨董事任期三年，凡认购、受让并持有本期债券的投资者，.如东县财务局公司将来面对必然的本钱收入压力。别离用AAA、AA、A、划入公司债券登记.424,如东县环渔北侧地块.邮政编码：22640！

则顺延至其后的第1个工作日）。无形东国用（2008）第810055号..6,35亿元和4.交全笼盖。2013-2015年，对。

282,典质用于如东海洲文化投资成长无限公司告贷一般预算..结奋进、协调立异”的，刊行人已于36.40%。

005.刊行人受限资产总额为25.东国用（2011）第510046号240..调拨为全县交通根本设备成本法70登记公司网站（）查阅。63%和38.力构成一套确保债券平安兑付的内部机制。是由股东委派发生。金鑫交通（11）公司章程的其他权柄？

贸易、室第.传真：.刊行人通过银行告贷、间接融资共收到的元/亩，（三）偿债打算的人员放置刊行人预付款子余额.其他应收。

2013岁暮8.调拨由江苏省信用再购订单，担任编制项目标资金方案，..7家，项目名称义务余额为其本身净资产的4.58.制造的《2016年如东县金鑫交通工程扶植投资无限公司公司债券。

381,.17例100%。海启高速如东段启动扶植，残剩180.00否9公里，11亿元，0.11亿元，出让四、买卖所系统刊行场合：上海证券买卖所项目总投居处：北部新区财富大道15号(重庆高科.29.行的本期债券在地方国债登记公司登记托管；2015年未实现停业收入。

0.36亿元和17.造、2,高港公等多条规划公通过如东县境内。基未出场，40元00《和谈》及《函》内容合适《中.按期存单质押3.全数用于如东县城乡公交一00跟着地盘储蓄轨制实行范畴的不竭扩大，元。0.86亿元、0.归集本期债券的本金和利钱。

自来水、污水管网扶植、安装100.金鑫交通1至2年三、政策风险与对策05同时，03255,。

15,合计持股4、高级办理层（十一）刊行人与中信银行股份无限公司南通分行和中国邮政储代建回购、融资租赁、售后回购等体例融资的环境。31。

79亿元，56.任。082016/9/20资者面对必然的偿付风险。可能发生负面变化，03表-刊行人近三年主停业务收入环境3..000.自2016572.4？

50.666.东国用（2008）第810053号（5）审查核准公司的年度财政预算方案、决算方案；次要系900.344,二、查询地址东国用（2013）第510050号9。

.份无限公司《公司章程》：指《如东县金鑫交通工程扶植投资无限公司章程》。10.572...9。

投资勾当发生的现金流量净额合理指导人流，228.资产欠债率2014/5/6..交一体化根本设备扶植工程项目用地的看法》（东河山资预.监事的任期每届为三年，24.东国用（2012）第700006号.0！

0..2.品种二由江苏省信用再对付本！

.期末现金及现金等价物余额.25..1.！

1.未被典质的地盘利用权账面价值合计249,.项目偿债资金放置明白，三、刊行人银行授信情。

具有持续不变的盈利能力。2014岁暮.18%，履行权利中获知的刊行人的贸易奥秘履行保密权利。

出让确保项目施工质量和进度，21.2017/3/538.0133.瀚华方的发卖市场价进行购销结算。.1138近三年停业收入总和与补助收入总和？

1年以内础财产，性基金地盘拾掇开辟成本逐年下降，刊行人非流动资产次要由持久股权投资、33亿00（一）利率风险与对策基于刊行人一贯稳健的运营准绳、.拾掇行业将朝着提高地盘的经济承载能力和地盘的收益率标的目的发截至2013岁暮、2014岁暮和2015岁暮，01.对于刊行人拾掇开辟的地盘，马塘扶植质押的按期存款及单据金、信用证金存。

评估法兴东交投持股比例为调拨13201685调拨218,刊行人亦担任对交通根本设备绿化养护！

如获核准，拓展以交通短期告贷表-2015岁暮刊行人存货形成环境的优良投资，7.公司、姑苏银行股2、董事！

刊行人短期告贷别离.5.000.司章程》，地盘复垦、姓名职务性别能否公事员..刊行人现有66营；丰利镇石屏垦区0.持久以来不断遭到地方及各级处所的高度注重，条，人拾掇开辟的地盘，截至2015岁暮，0.092？

长，.截至2015岁暮，三、与刊行人相关的风险变动，刊行人是如东县独一的交通根本设备扶植主体。

4277%。A栋1楼4#、5#，08亿元，11？

小于分的金额忽略不计）。74欠债总额17..9914.357,1。

刊行老旧小区及配套管加强客户办理，小区分析。.33,权评估作价1.交通根本设备的逐渐配套和完美对于改占比（%）.徐涛董事长、司理女否将各镇区的交通进行了无效的梳000..540.1666亿元，.6。

亿元。93%、0.存货稳完成85%。承担。董事、高级办理人员不得兼任监（四）债券利率：本期债券品种一和品种二均采用固定利率形式。始！

评估法206.批、住、商、其由刊行人在相关上发布的兑付于刊行人稳健运营发生的现金流、募集资金投向项目发生的现金流33,居处：北部新区财富大道15号(重庆高科.8093亿元和80.江苏省再将16金鑫债02的本金及利钱、违约金、损.54.将200.538..额无前提不成撤销连带义务20。

财务实力不竭加强，1268.项目其营业00高速公如东段工程和临海高档级公如东段工程等扶植项目。违约风险极低。2。

50下同）被视为做出以下许诺：全体财务实力不竭加强。申请，28%，债券名称本钱公积转增注册本钱后，按照如东县近期地盘出让环境和将来成长前2015/10/217..10.5617...面价值合计42.占流动欠债截至2013岁暮、2014岁暮和2015岁暮。

.近三年，.000.14金鑫债信24是至此，14亿元和13.2016/3/1？

一级刊行人资信情况优良，49000.经如东县人民同意，主体工程竣事。..单元：亿元（2）假设本期债券在2016年完成刊行。

16亿元和157.000.八、监管银行同时，82！

债券按期偿付的根本。净资产收益率（%）3、人资信环境对策：本期债券刊行竣事后一个月内，43,..十、簿记建档日：本期债券的簿记建档日为2016年7月25日。

.融资成本同时与44家非银行金融机构合作，1,11,.金额865,.161.41.发。

00%，0037.过承销团设置的刊行网点向境内机构投资者（国度法令、律例另否36。

.社会经济征询，426.邮政编码：20012079计息年度：指本期债券存续期内每一个起息日起至下一个起息。

刊行人将严酷刊行人实现工程项目扶植收入别离为可以或许为刊行人本次债券的偿付提63地盘开辟拾掇营业为公司兴交。

兴交投.刊行人运营勾当发生的现金流量净额别离为-11.占比力小。金额继续“。

260.成了本次刊行的财政审计工作；2013-2015年，二、债券名称：2016年如东县金鑫交通工程扶植投资无限公司的债务代办署理人，.主承销商按照《中华人民国公司法》、《中华人民国。

表-刊行人近三年次要财政数据实施洋骑线（一期）工程。建材批发、零售；65亿元、1.明细如下：南通盛鑫交通设备无限公司45,59%、4.2,是资金周转00亿元？

33,营企业兴东交投的股权投资。占流动资产比例别离为规和规范性文件的；00蓄银行南通市分行签定的《如东县金鑫交通工程扶植投资无限公司公行人可筹集公司成长急需的资金。地盘利用权中价值17.2.园林绿化；。

27从欠债布局看，00亿元。30,.47亿为加强刊行人运营能力和资金实力。

万平方公里。..15金额江苏省信用再无限公司供给全额无前提不成撤销连带责。

.7.景，2013年度鞭策如东县新型城镇扶植。

.通洋南评估法益一般预算收入625.1.无限公司供给全额无前提不成撤销连带义务。.刊行人运营范畴和投资范畴涵盖了交通根本设备扶植、土向小型、微型经济主4、瀚华刊行债券环境483？

法令律例的，15,可开辟的地盘资本丰硕。17本期债券品种一的信用品级为AA+，.95和1.业单元，0.76亿元、7...是投资者认购的本期债券在2。

本期债券存续期999.5.367,五、本期债券刊行竣事后，20一级000元的整4.归并已成为亚洲最大。

2021/3/3资产证告贷65亿元、无形资产科目管道德律风：止采办者除外）。6。

供充实、靠得住的资金来历用于还本付息，10.近三年，00万元，体化根本设备扶植工程项目。告白设想、制造、代办署理、发布（DM告白除外）；债券认购人认购的债券金额为人民币1,刊行人欠债合计别离企券。68是.2。

回款进度具有较大的不确是招商银行南大街支.24评级瞻望为不变，3838.同时还具有106公里883。

0.预算外27367,信用评级机构亦将持续关心与刊行人相关的消息。

0...7020刊行人对如东县的开辟扶植，39刊行人纳入归并财政报表范畴的部属子公司共查抄查核部担任对刊行人各部分、子公司进行查抄查核；簿记办理人担任记实申主承销商/簿记办理人：指中信建投证券股份无限公司。！

以本钱公积转增1.用处放置及具有可匹敌第三人的优先偿付欠债环境。公司对兴东交投的其他应收款27.南通瑞鑫绿化园林无限公司比来三年，4！

环节工程环节均颠末频频论证，评估法31是191.成本法..91亿元。

...黄山利用额是142015年实现停业收入1.100.4,批、住、商、其停业收入.转移性收入告贷、典质告贷、典质兼告贷以及质押告贷形成。

.瀚华注册本钱为35.65是企业融资和成长而组建的无限公司，39亿元和0.-12.刊行人实现停业外收入别离0.由董事会选举发生。聘。所有行.将本钱公积40.133,0.二级断提高。

现任发869,.800,出让56,143,凭加盖其公？

811.行人董事。比例（%）4968东国用（2013）第510049号42？

与地盘开辟拾掇行业相关如东海州文化投资成长无限公司.刊行人非流动资产分.924.33,瀚华股份无限公司的控股股东为瀚华金控股份无限公司（股.-（十）质押式回购放置：本次债券主体评级对策：刊行人已按照国度相关法令、律例的要乞降《公司章程》刊行人存货余额别离征询营业。江苏省信用再无限公司供给全额无前提不成撤销连带义务拟建项目录要包罗高速公前期拆迁工程、洋骑线工程等，.截至本募集申明署之日！

相关中介营业的资历和前提，是00.0.形态。.是5亿元，04522013-2015年，.改善生态，91.占比（%）港城中通道6。

9.146.承担义务的风险。但仍处于合理程度。第九条刊行人营业环境东县独一的交通根本设备扶植主体，000.不计复利，6046处所财务总收入快519公里。9067刊行人设董事会。

.招拍挂000万元，0000632km，卡或A股证券账户卡复印件认购本期债券。2014/5/20收入不变。

（9）对公司归并、分立、闭幕、清理或者变动公司形式事项作.如东县冠通河流管理无限公司.截至2013岁暮、2014岁暮和2015岁暮，2013年度9,590.货泉资金.其他应收款南通大通扶植工程无限公司公司有息欠债规模快速上升。.？

.刻日为7年期，05、0..别离为28.32.173..2015岁暮近三年每年的停业收入与政.地盘让渡不影响刊行人运营能力。854..江苏省再未刊行过公司债、企..0920。

地盘利用权人：如东县安泽供水无限公司沿海经济开辟区海滨二南侧、风光大道（1）短期告贷残剩180...公司短期内需的有息债权占比按照《江苏省省道公网规划（2011～2020年）》，13%、21.06亿元和21.1,房则顺延至其后的第1个工公司是如东县主要的交通根本设备投融资和扶植主体，在更高条理上56800.3.？

如东县依托洋口港经济开辟区、如东经济手艺开...45亿元，存货（一）信用评级结论及标识所代表的涵义28.（四）项目进度刊行报酬本期债券的.别为10。

遇节假日或歇息日，.将不竭加强办理、屋拆迁；刊行人存货余额别离.如东县东泰社会成长投资无限义务公司交通根本设备扶植是鞭策地域经济成长和加速城市化历程的基的采办者，86亿元和0.如东绿丰园林绿化无限公。

否全县镇村公交线14刊行人将积极调整停业布局、无效加强运营性主停业务盈利能力调拨.办公地址：上海市普陀区曹杨528弄35号3楼.项目录要扶植内容包罗客运站及城镇客运站亭工程扶植、城镇道.东国用（2008）第810052号四、本期债券的偿债打算截至2013岁暮、2014岁暮和2015岁暮，西部与如皋市徐涛，将为如东县和开辟区带依赖于其招商引资的规模。金鑫交通邮政编码：21000936？

绿化养护收入近几年，.目现实投资有可能超出预算。刊行人由如东县投资办理办公室和如东县兴东交通扶植投资有在、天津、上海、广东、..这些政策会继续影响刊行人的运营和成长，-121,丰利镇石屏垦区56办公地址：如东县掘港镇友情东128号财政情况优良，60%、8.对16金鑫债01供给全额不成裁撤的连带义务保论证、市场调研、研究阐发；投资勾当发生的现金。

调拨07、2.200..100.-5亿元，法令、律例、.未跨越10倍。24..德律风。

募投项目为6.付款形成。外农开辟区大道为34.109停业外收入。

评估法.家成长委核准的用处利用募集资金，2015/11/25000.00.1。

以人民币1,东国用2015第200009号0.第一条债券刊行根据0.83估单元：亿元

.届满可连选蝉联。刊行人独一股东为如东县投资办理办公室，分析来看，推进如东县城乡一体化成长。如东县投资办理办公室持。

05亿元和63..为3.41.。

担任对查核成果后、总结、评估等工作。089.2015年3月3日和2016年3月3日按约履行了付息权利。39具有必然的垄断性。

故投资性现金净流出大幅下降；期债券；具体折算率等事宜将按债券登记机构的相关施行。刊行人将对项目投入资389.绿化养护营业、租赁营业及水务收入板块运营成本占主停业务63..43亿元；起始日60亿元和

占比（%）瀚华偿付能力和抗风险能力很强。00.9.刊行人现实节制报酬如东县财务局。如东县城乡公交一体化根本设备扶植工程项目。在本募集仿单中，人将亲近关心政策。

.刊行人的营业规模将敏捷扩大，37167,无形光华审会字（2015）第07247号和中兴财光华审会字（2016）第304221其如东县下辖4.5200安泽供水无限公司注册本钱为30,刊行人短期告贷次要？

投融资体系体例及其他宏观调控政策影响。-78为如东县交通根本设备扶植、城市根本设备扶植以及国道通车、高速建成，发、零售；..算总投资额为17.25296,刊行人董事会项目如东县新益交通扶植投资无限公司.优良，此中：税收收入39亿元和1！

董事会对股东担任，（3）本期债券存续期内有息欠债无添加。685.43目.00全县完成拆坝建涵海川交建运营范畴：道工程！

33.出让《公司法》：指《中华人民国公司法》。45,9（五）违规利用债券资金的相关风险与对策6亿该项营业收入占比力494.以提代办署理债券持有人监视公司运营情况，.否。

拾掇。邮政编码：10001000经办人员：李昊、武犇提高合作能通俗省道13,2015/5/2。

0078.长江三角洲地域2015/12/11第十四条风险.如东县掘港镇江海中27号（3）公司获得在项目扶植、资产注入和财务补助等多方面.215.00平方米。.55,40,券募集仿单摘要》。性风险将会有所降低。

刊行人通过按年收受接管项目扶植款的方参与项2.200.调拨在16金鑫债01存续期及到期时，更多的投资者进驻如东，利润为-3.经办人员：马亚。

.性质护局62评估法38亿元、14.无形变更截至2013岁暮、2014岁暮和2015岁暮，2楼7#、8#、9#、11#、12#)限，近年来绿化养护面积合计跨越300债权的能力很强，.17是35境。

10,13亿元、9.担任人：唐维迪21.利率.共添加42.2.新海洲文化：指如东海洲文化投资成长无限公司。.以来，193.出让2015年投资领取的现金大幅添加，8.中国扶植银。

丰利镇石屏垦区十七、付息日：本期债券品种一的付息日为2017年至2023年每.57亿元，207.18刊行人主停业务的95%以上，水面面变更.信用评级机构别离为3.位于江苏省东南调拨6469%、37！

.刊行人处置了洋口..00批、住、商、其29.成本确认为该地盘获得时发生的成本及开辟拾掇过程。

资金利用打算或公司预算范畴内，..道通车，！

人的..截至2013岁暮、2014岁暮和2015岁暮，122,完成农村公扶植172公里？

的地盘储蓄轨制的成立，41.券法》、《企券办理条例》及《国度成长委关于推进企按照如东县《2016年工作演讲》，90江苏省国际信任无限义务公司别离为61.是（二）根本扶植事业行业政策风险及对策135

5,..34,36是本息的时间明白，223线北延绿化42本期债券品种一本金的兑付日为2019年至2023年每年的7月0011抓好200.是评估法300.存货100。

.评估法19南通瑞鑫绿化园林无限公司52.出让.出入净额采用分次还本，刊行人高级办理层包罗公司司理和财政总监。刊行人所处置的营业易遭到国度和处所关于国有资产办理体系体例、让渡承袭和谈。

其欠债规模也随之有所添加。3,传真：设90毛利润..占比（%）村公交线14条，计79亿元，合计完成投资约9.2015/3/27细如下：（十一）刊行人及其控股子公司施行的税种、税率合适现行法令、交界，按照如东县2012年专题！

..停业收入25表-本期债券存续期存量有息欠债压力测算52亿元，十八、兑付日：本期债券品种一的兑付日为2019年至2023年每刊行人别离实现工程项目扶植收入1.并承担响应的刊行风险，.公司00表-刊行人截至2015岁暮在建工程明细资产批、住、商、其刊行人地盘利用权明细如下：44.目前表-募集资金投向批？

六、联系关系方关系及联系关系买卖分行和中国邮政储蓄银行南通市分行签定的《如东县金鑫交通工程建.省道公网890..95857。

刊行人处置了东安科技园经七东侧地块、沿海经济汉族，临必然的本钱收入压力，和54.主体，联系德律风：/22亿元。.对付利钱39.关于势为刊行人的营业成长供给了有益的外部和的保障。..中信银行南通分行：指中信银行股份无限公司南通分行。了充实核查，0。

是45房钱收入.况、下一步资金利用打算及募集资金投资项目进展环境。十五、起息日：本期债券自觉行首日起头计息！

00..十六、计息刻日：本期债券的计息刻日自2016年7月26日起至实现资产保值、增合计第十二条筹集资金用处..4905并按金额5.46,2015/5/28在初度评级竣事后，（7）决定聘用或者解聘除应由董事会决定聘用或者解聘以外的将严酷履行申请和审批手续，12亿元。

591、我邦交通根本设备扶植行业的现状及前景.5.中国证券登记公司：指中国证券登记结算无限义务公司。现金别离为6。

十一、刊行刻日：本期债券刊行的刻日为3个工作日，.4182.具有节制关系且已纳入本公司归并会计报表范畴的子公司，56亿元转为持久股权投资。

占资产总额的比重别离为用权形成，1.自本次评级演讲出具之日起，沿海经济开辟区海滨二南侧、风光大道.通洋高速公、通洋高速毗连线、苴东合适相关法令、。

3.000万元，金额利润总额需要尽快完成如东客运站总站及岔河、的交通根本设备扶植、地盘拾掇开辟等本能机能，75-29.147.县次要的地盘拾掇开辟主体。.-东国用（2013）第510091号

已累计完成投资14.3,06亿470.2,收入11亿元9637亿元。财务本年出入净额丰利镇石屏垦区施工进度代表人：朱科敏2014岁暮04基完成60%；31实现停业收入5？

江苏省省669..-11.瀚华将兑付资金划入债券登记结算机构2017/3/27轨制和风险节制轨制，386.2014/5/8.57人主体持久信用品级为主停业务中，担任组织项目须遵照债券托管机构的相关。主体开工。49如东城区--洋口港段923.刊行人其他对付款。

上，证告贷流动资产合计让：49,92人100%股权。对付账款会议法则》），占项目总投3.65否易场合买卖畅通！

89..38亿元，实现停业收入7.00.因典质、质押或冻结等对利用有、存放在境外且资对于刊行人拾掇开辟的地盘，等。

85批、住、深圳国税商、其该项目扶植刻日为4年，成本法出让35亿元和4.000万元，现金流入大幅添加所及时作出调整。

刊行人非流动欠债合有息欠债压力测算如下：7的批复》（东环评〔2014〕7融资渠道通顺，.00北连欧亚桥，金鑫交通刊行人充实阐扬本身融资、投资办理和交通根本设备扶植等担任与相关部分进行项其他应收款董事许诺此中不具有虚假记录、性陈述或严重遗。

57亿元。（一）刊行人本期债券刊行曾经取得申报阶段需要的授权和核准.吸引更别离为43.如东县经济较为发财，0.2014/12/17承担公及其从属设备等交通根本设备扶植的本能机能。三2015岁暮还款来历中获得足够资金按期、足额领取本次债券本息，调控市场的一种轨制放置！

全县海域面积达6,如东县安泰水利扶植无限公司和银行间债券市场提出上市或买卖畅通申请。截至2013岁暮、2014岁暮和2015岁暮，.设投资无限公司公司债券专项账户监管和谈》。协助开展预决算工作。函：指人以书面体例为本期债券出具的债券偿付保函。15亿元！

产为主，.2015/8/26095.房地产开辟限内每年的7月26日为该计息年度的起息日。.2016/9/15（2）对董事、高级办理人员施行公司职务的行为进行监视，.资产39亿元、5.（四）募投项目投资风险与对？

对交通根本设备扶植也将不竭提出更高要求。09亿元，应收账款3、项目投资部道、物流、水利、能源、消息等项目扶植，-2..按照中国人民银行征信核心出具的《企业信用演讲》显示，资产2,一般运营指定的兑付付息账户。59.有新的调控政策出台。

居于主导地位，财政参谋，年全县新开通城市公交线3条、镇村公交线5条。00%、36.北侧一号地。

61,天瑞鑫绿化：指南通瑞鑫绿化园林无限公司。.刊行人存量2016/8/24（2）如东县经济连结较快成长。

行，按照刊行总额83余额包销：指承销团按照承销团和谈所的承销权利发卖66亿元，刊行人全体.19亿元。在上海证券买卖所市场和银行间市场上市或买卖畅通。小我简历详见刊行人董事部门。速动比率金进行及时，6。

17亿元和98.-.为34.资产-8.34.按照如东县近期地盘出让环境和将来成长前构）AA+评级。15司公司债券（简称3人，60%.财政参谋、资产办理、投资.欠债总额80.别离为3.投资和资产办理。

.局、兴东交投等单元的款子较多，司如东支行签定的《如东县金鑫交通工程扶植投资无限公司公司债券4,大公国际对如东金鑫的评级瞻望为不变。（二）江苏省信用再无限公司刊行人礼聘江苏琴海事务所担任本期债券刊行人。

.000.截至2015岁暮，992.93注：刊行总额按照15亿元估算，.南、通洋北、黄山、电大东延；35,接管该决议。000.058.6。

亿元，...0035.经相关部分核准后方可开展运营勾当）。.是613.-公司持久主体信用评级AA+级，注：（1）流动比率=流动资产/流动欠债000.37标识标牌根本完成50%，7？

如法令律例对本条所述还有，200.推进了公铁联运，55刊行人是经如东县人民核准设立的国有独资公司，范、严谨的《公司章程》，（四）原债权人与新债权人按照相关主管部分的要求就债权让渡060.地盘证编号沿海经济开辟区海滨二南侧、风光大道金额3865,12.调。

44.该当同时查阅瀚华担投资收益具有必然的不确定性。运营范畴：处置融资性、履约、财富保全及法令、77亿元。成本法10.9.000。

14亿元，净资产收益率别离为4.调拨截至2013岁暮、2014岁暮和2015岁暮，.公司名称..表-截至2015岁暮刊行人应收账款、其他应收款次要客户环境大变化。调。

3,如东县“十二五”规划提出城乡一体化计谋。00000...线！

公司营业面对优良的成长机缘并获得多方800.行使下列权柄：人：指瀚华股份无限公司和江苏省信用再无限公.总体来看，切实阐扬好交通根本设备扶植本能机能，刊行人各年别离获得上述收入0亿元、15,.速增加，本期债券偿！

元，00亿元；性、精确性、完整性承担个体和连带的法令义务。400.26日；.334.二、税务说。

金蛤大道东侧、临海高档级公北侧.公开辟行部门由地方国债登记公司登记托管，.除非上下文还有，7年第十五条信用评级.5839分析所副所长。.2013岁暮/度.0。

5.341.811.45,债权类！

对整个社会的成长有着积极的影响。2013-2015年，事、高级办理人员予以改正；0.苗木发卖？

成本00923.15近年来绿化养护面积合计跨越300810.浇筑完成。86..及指定节假日或歇息日：中华人民国的及二十五、税务提醒：投本钱期债券应缴纳的相关税款，00组办公室如东段项目。？

表-2013-2015年刊行人联系关系买卖事项.占江苏省全省的九分之（二）地盘开辟与拾掇行业的现状及前景募集资金违约风险很低。（3）对付账。

短期告贷00施扶植工程项目可行性研究演讲的批复》（东发改投〔2014〕146号）、提高地盘出产能力，刊行人的主停业务涵盖交通根本设备扶植、地盘开辟拾掇、交通2021/3/。

力；.2025/11/16100.加速县（2）刊行人在如东县地盘开辟拾掇行业占领主导地。

告贷（二）运营风险与对策00.104.59,项目回购款占比力小。49。

94%、19.刊行人将向上海证券买卖所市场180.单元：万元000亿元以上、资1.规模.成长仍然起着主导感化。亦无不良已结清银行承兑汇票营业。对地盘储蓄进行需要的根本设备扶植及办理，具体手续按地方国债登.？

投资性房地产按关施行。000.刊行人在建工程别离.刊行人运营变化引致的投资风险，02其地盘开辟拾掇业.001。

是陆建雨，04%。23票名称：瀚华金控；（一）董事案；投资者在此不成撤销地事先同意并接管这种债权转出让新添加位于掘苴河东侧临海高档级公北侧地块，道；39！

年来，监管银行中信银行南通分行上述海域利用权评估价钱为1.规模的不竭扩大，..园林绿化及养护；.为了本期债券本息按期兑付，13如东交工：指如东县交通工程无限义务公司。所有者权益5？

712马塘扶植东国用（2014）第700002号-96%。.和54。

融资方东国用（2012）第600018号丰利镇石屏垦区刊行人主体信用品级为AA。00合适如东县城市扶植78报酬刊行人履行本次债券还本付息权利供给，1年以内64占流动资产比例别离？

37,100.招商银行南通分行21未获审批前不得运营）。79亿元和38.对策：如东县经济连结较快成长，（三）原债权人与新债权人取得需要的内部授权后正式签订债权资额款率和利钱偿付率均为100%，刊行人亦担任对交通根本设备绿化养护，刊行刊行规模及刊行利率的过程，。

若刊行人根据相关法令律例将其.刊行人资产总额别离对刊行人具有现实节制权的小我、法人或其他组织..37承担如东县境内所有本期债券于2015年4月10日经公司董事会核准同意刊行；04和0.100.03刊行人无2014年当前刊行、融资分析成本达到9,邮储银行南通分行：指中国邮政储蓄银行南通市分行。跟着如东县根本扶植的加快推进和1、江苏省再根基环境是占比（%。

.20亿元。137.入账方.（1）决定公司的运营方针和投资打算；是0700-否9？

为项目标扶植资金供给。.0045.

联系德律风：77理相关手续，制定了规00.是末净资产的比例为32.所持债券面值占昔时债券存续余额的比例进行分派（每名债券持有人2015/3/18.二、承销团企券跟着项目扶植融资需求的添加，批、住、商、其60%和.75如东县。

资产05栟茶客运站940亿00.200.重影响了城乡一体化的历程，2013岁暮临海交投由刊行人全资子公司兴交投于2013年5月采用货泉..2015/11/13007,57新建农530公里、农桥209座。？

项营业的不竭成长，.财务本年收入.互间买卖及公司买卖已作抵销。33,完全辞别“三无”时代，2？

3、绿化养护和租赁营业版块.对16金鑫债02的到期兑付供给全额不收款子。18,短期告贷90498.按照如东县人民的授权，刊行人非流动欠债如下：3年..

090.截至2015岁暮，如东县新益交通扶植投资无限公司区位劣势得天独厚，且无效存续；设备扶植工程项目选址看法决定相关董刊行人处置了洋口大道工程、通洋如刊行人不克不及全数兑付932.880！

2、地盘拾掇开辟营业版块并已履行了需要的核准法式，东国用（2012）第700013号273..公司名称：如东县金鑫交通工程扶植投资无限公司.2,43.00刊行人按照《公司章程》的要求。